Endeavour, der Eigentümer der Hollywood-Talentagentur WME, gab am Dienstag bekannt, dass das Unternehmen von seinem größten Investor, der Private-Equity-Firma Silver Lake, privatisiert wird, drei Jahre nachdem der in Beverly Hills ansässige Unterhaltungsriese sein Börsendebüt gab.
Im Rahmen des Deals wird Silver Lake alle ausstehenden Aktien von Endeavour erwerben, die es nicht besitzt. Endeavour-Aktionäre erhalten 27,50 US-Dollar pro Aktie in bar, eine Prämie von 55 % gegenüber dem Schlusskurs von 17,72 US-Dollar, bevor Endeavour seinen Plan bekannt gab, strategische Alternativen in Betracht zu ziehen. Das Unternehmen sagte, es werde mit einem Eigenkapitalwert von 13 Milliarden US-Dollar übernommen.
„Wir glauben, dass diese Transaktion den Wert für alle öffentlichen Aktionäre von Endeavor maximieren wird, und freuen uns, als Privatunternehmen weiterhin die künftigen Wachstumschancen zu erschließen und in sie zu investieren“, sagte Ari Emanuel, CEO von Endeavor, in einer Erklärung.
Das von Endeavour unterstützte TKO, das börsennotierte Unternehmen, dem UFC und WWE gehören, ist nicht an der Transaktion beteiligt, sagte das Unternehmen. Laut Silver Lake beträgt der Gesamtwert des Unternehmens 25 Milliarden US-Dollar, wenn man den gesamten Wert von TKO in Endeavour konsolidiert.
Im Laufe der Jahre hat sich Endeavour zu einem diversifizierten Unterhaltungsunternehmen entwickelt, zu dem nicht nur WME, sondern auch Professional Bull Riders, Live-Event-Erlebnisse On Location und andere Unternehmen im Unterhaltungsbereich gehören. Während die Führungskräfte von Endeavour optimistisch waren, dass diese verschiedenen Bereiche der Unterhaltung zu einem überzeugenden und erfolgreichen Geschäft führen würden, waren einige Investoren skeptisch.
Die Aktien des Unternehmens hatten Mühe, die von den Anlegern gewünschten Renditen zu erzielen.
Die Endeavour-Aktie stieg im Mittagshandel am Dienstag um 2 % auf 25,89 $ pro Aktie.