Warum es wichtig ist
Angesichts seiner Größe ist insbesondere JPMorgan ein Stellvertreter für die Bankenbranche. Jamie Dimon, der Vorstandsvorsitzende der Bank, verfügt über enge politische Verbindungen, und seine Prognosen zur Wirtschaft werden in manchen Kreisen ebenso genau unter die Lupe genommen wie die Überlegungen eines Zentralbankers.
Am Freitag erklärte Dimon gegenüber Analysten, er erwarte, dass die US-Wirtschaft „eine sanfte Landung, eine milde Rezession oder eine harte Rezession“ erleben werde, nannte jedoch keinen Zeitrahmen für die Prognose. „Natürlich hoffen wir auf das Beste“, sagte er.
In ihrem jüngsten Bericht listete die Bank eine Reihe von Risiken auf, darunter, dass die Bargeldreserven der Verbraucher aufgebraucht werden und die Inflation weiterhin hoch ist. Im letzten Quartal verlor JPMorgan 900 Millionen US-Dollar durch Investitionen in US-Staatsanleihen und hypothekenbesicherte Wertpapiere, deren Wert mit steigenden Zinsen gesunken ist – aber das hat seine Ergebnisse kaum beeinträchtigt.
Wells Fargo, einer der größten Hypothekengeber des Landes, wird von Analysten auf Anzeichen wirtschaftlicher Belastung beobachtet. Die US-Wirtschaft „entwickelt sich weiterhin besser, als viele erwartet hatten“, sagte Charles W. Scharf, Vorstandsvorsitzender der Bank.
Die Bank teilte am Freitag mit, dass die notleidenden Kredite in ihrem Geschäftsgeschäft zugenommen hätten, dass sich ihr Privatkundengeschäft jedoch recht stabil gehalten habe, wobei ein leichter Anstieg der Kreditkartenausfälle durch einen Rückgang der Verluste bei Autokrediten ausgeglichen wurde. Gewerbeimmobilien, insbesondere Kredite für Büroflächen, sind ein Problem, und die Bank hat fast eine Milliarde US-Dollar zusätzlich für Verluste zurückgestellt.
Im Gegensatz zu den anderen Banken meldete die Citigroup einen Rückgang des Gewinns im zweiten Quartal, obwohl der Rückgang nicht so stark ausfiel wie von Analysten vorhergesagt. „Der lang erwartete Aufschwung im Investmentbanking ist noch ausgeblieben, was zu einem enttäuschenden Quartal führt“, sagte Citi-Chefin Jane Fraser in einer Erklärung.
Hintergrund
Die drei großen Banken, die am Freitag Gewinne meldeten, waren dieses Jahr in aller Munde, da sie während der Bankenkrise im Frühjahr, die drei kleinere Kreditgeber zu Fall brachte, eine herausragende Rolle als stabilisierende Kraft spielten. JPMorgan kaufte eine dieser gescheiterten Banken, First Republic. Um zu verdeutlichen, wie in Schwierigkeiten diese Institution geraten ist, gab JPMorgan am Freitag bekannt, dass sie 1,2 Milliarden US-Dollar für die Bewältigung von Verlusten im Kreditportfolio der First Republic zurückstellt.
Analysten gehen immer noch davon aus, dass sich die Übernahme am Ende lohnen wird, dank der vermögenden Kundenbasis und Küstenfilialen von First Republic, die, wie die Ergebnisse vom Freitag zeigen, den Vermögens- und Vermögensverwaltungssparten von JPMorgan bereits Auftrieb verleihen.
Die Pattsituation bei der Schuldenobergrenze der US-Regierung im April und Mai spiegelte sich auch in den Ergebnissen der Banken wider, wobei Citi die Ängste während der Verhandlungen anführte, die Investmentbankkunden im zweiten Quartal ins Abseits gedrängt hätten.
Was kommt als nächstes
In der nächsten Woche oder so werden eine Reihe anderer Banken ihre Quartalsergebnisse veröffentlichen. Am genauesten werden die Ergebnisse vom Mittwoch von Goldman Sachs sein, die öffentlich eine enttäuschende Entwicklung angedeutet haben, sowie regionale Banken wie Western Alliance und Comerica, die beweisen wollen, dass sie sich von ihren jüngsten Problemen erholt haben.