Der vom Brexit-Unterstützer Sir Paul Marshall gegründete Hedgefonds ist der erste Investor, der seit seinem katastrophalen Börsengang eine bedeutende Wette gegen Deliveroo eingeht
Der vom Brexit-unterstützten Tycoon Sir Paul Marshall gegründete Hedgefonds ist der erste Investor, der seit seinem katastrophalen Börsengang im vergangenen Jahr eine bedeutende Wette gegen Deliveroo eingegangen ist.
Marshall Wace, gegründet mit Partner Ian Wace, hat eine Short-Position in Höhe von 11 Millionen Pfund in der Imbissfirma eingegangen, wie The Mail on Sunday verraten kann.
Deliveroo brachte seine Aktien im März letzten Jahres für 3,90 £ an die Londoner Börse, aber der Wert stürzte ab, als Investoren vor der Bewertung von 7,5 Milliarden £ zurückschreckten – was Kritiker dazu veranlasste, die Firma als „Flopperoo“ zu brandmarken.
Flop: Deliveroo brachte seine Aktien im März letzten Jahres für 3,90 £ an die Londoner Börse, aber der Wert stürzte ab
Aber bis jetzt wurden keine Short-Positionen – bei denen Händler auf fallende Kurse setzen – auf der Überwachungsliste der Financial Conduct Authority aufgeführt. Nur Kurzfilme oberhalb einer bestimmten Schwelle müssen veröffentlicht werden.
Die Aktie ist weiter gefallen und hat ein Rekordtief von 1,07 £ erreicht, was das Unternehmen mit weniger als 2 Milliarden £ bewertet.
Der Einbruch hat die einflussreiche Persönlichkeit der Stadt, Mark Hiley, bestätigt, der die Website The Analyst betreibt. Er sagte gegenüber The Mail on Sunday im April, er glaube, dass die Aktien von Deliveroo nach den anfänglichen Verlusten um weitere 40 Prozent fallen könnten. Seitdem sind die Aktien um mehr als 50 Prozent eingebrochen. Der Analyst war der erste, der wegen des Zusammenbruchs des deutschen Zahlungsgiganten Wirecard, der später in Betrugsvorwürfe verwickelt wurde, Alarm schlug. Es rundete auch das Proteinpulver des Gründers von The Hut Group, Matthew Moulding, ab, um das E-Commerce-Geschäft im September aufzubauen, bevor seine Aktien abstürzten – ebenfalls zuerst von The Mail am Sonntag enthüllt.
Der Einbruch bei Deliveroo wurde auf viele Faktoren zurückgeführt, von einem weltweiten Ausverkauf von Technologieaktien bis hin zu Ängsten vor drohenden Beschäftigungsvorschriften für Gig-Economy-Arbeiter in Europa. Die Aussicht auf eine Inflation, die die Verbraucherausgaben drücken könnte, und die Wiedereröffnung von Restaurants nach der Sperrung von Covid haben den Preis ebenfalls stark belastet.
Aber das Auftauchen des Hedgefonds-Schwergewichts Marshall Wace als Leerverkäufer stellt einen Schlag für die Anleger dar, die hoffen, dass der Kursrückgang seinen Tiefpunkt erreicht hat.
Marshall Wace wurde 1997 mitbegründet und verwaltet heute ein Vermögen von 42 Mrd. £. Es setzt auf eine Reihe britischer Verbraucheraktien, darunter Domino’s und die Einzelhändler Boohoo, Burberry und WHSmith. Zu den größten Unterstützern von Deliveroo gehören Amazon und DST Global, das Anlagevehikel des Serial-Tech-Investors Yuri Milner. Beide haben den Wert ihrer Bestände schrumpfen sehen.
Der in Russland geborene Milliardär Milner investierte zuvor in Twitter, mit Mitteln, die von der VTB Bank, dem staatlich kontrollierten russischen Kreditgeber, der inzwischen sanktioniert wurde, unterstützt wurden. Washington setzte ihn 2018 auf eine Liste prominenter wohlhabender Russen.
Der Flop von Deliveroo war ein Schlag für die Banken, die mit der Preisfindung für den Float beauftragt waren, darunter Goldman Sachs, JPMorgan, Jefferies und Numis. Analysten von jedem empfehlen den Anlegern immer noch, die Aktie zu kaufen. Ein Anleger, der vor einem Jahr ihrem Rat gefolgt wäre, hätte zwei Drittel seines Geldes verloren.
Der Aktieneinbruch kommt trotz der Tatsache, dass Deliveroo, das 2013 vom ehemaligen Bankier Will Shu mitbegründet wurde und weiterhin Chief Executive ist, sagte, dass sein Bruttotransaktionswert – ein Maß für den Umsatz – im vergangenen Jahr um fast 70 Prozent auf 6,6 Milliarden Pfund gestiegen sei . Marshall Wace lehnte eine Stellungnahme ab.